Профиль рынка

Урок 1. Профиль рынка – новое измерение биржевой торговли.

На протяжении долгого времени данные о цене были единственной информацией, на которую могли опереться фьючерсные трейдеры, проводя анализ рынков. Конечно, поставщики биржевых котировок всегда публиковали и так называемый дневной объем, т.е. количество фьючерсных контрактов торговавшихся на протяжении дня. Однако в целом, набор данных, которыми долгое время располагали биржевые трейдеры был крайне ограничен. Четыре цены (открытие, закрытие, максимум и минимум), как мы говорили ранее, дневной объем, да еще иногда открытый интерес с запозданием в один день (количество позиций любой направленности не закрытых на конец дня), вот и все, что было в наличие у торговцев среднего достатка.
Поэтому, располагая столь скудной информацией, фьючерсные спекулянты были вынуждены изобретать все новые и новые инструменты для технического анализа. Так кроме классического технического анализа, детально систематизированного Дж. Мерфи, появилось огромное количество новых графических методов. Например Томас Де Марк разработал точные способы построения трендовых линий и ввел ряд графических индикаторов. Роберт Уильямс выработал свою волновую теорию, а Томас Ганн разработал свои необычные графики и добавил к ним даже астрологические исследования. Кроме того, с появлением персональных компьютеров стали развиваться методы технического анализа, базирующиеся на статистических индикаторах. Прекрасной иллюстрацией этого направления можно считать книгу Чарльза ЛеБо и Девида Лукаса «Компьютерный анализ фьючерсных рынков».

Прочесть урок полностью можно в 50 номере журнала Fortrader.ru

Урок 2. Профиль рынка. Немного практики.

В моей прошлой статье я постарался в общих чертах охарактеризовать метод анализа с помощью ПрофиляРынка, созданного Питером Стедлмайером. В этой публикации я хочу коснуться некоторых практических моментов связанных с этим методом.

Итак, для начала давайте повнимательней присмотримся к участникам торгов. Поскольку Питер Стейдмайер создавал свой ПрофильРынка, работая на полу Chicago Board Of Trade, у него была возможность хорошо изучить их. Он заметил, что во временном отношении всех участников торгов можно условно разделить на краткосрочных и долгосрочных.

К краткосрочным торговцам Стедлмайер отнес тех участников рынка, которые в силу сложившейся обстановки или в силу ограниченности средств не имели возможности присутствовать на рынке продолжительное время. К примеру, в эту категорию попадали те участники торгов, которые не имели достаточных средств, чтобы перенести свою позицию на следующий день и просто были вынуждены закрывать ее до конца текущего торгового дня.

Прочесть урок полностью можно в 51 номере журнала Fortrader.ru

Урок 3. Профиль рынка. Немного практики 2.

После рассмотрения нами четырех типов торговых дней, давайте посмотрим, как мы можем практически применить полученные знания. Все вышесказанное может существенно помочь нам сделать выбор, какую стратегию торгов, краткосрочную или долгосрочную, нам лучше использовать в текущий момент. Выбор стратегии будет зависеть от того, какие торговцы в данный момент контролируют ситуацию на рынке.

- Итак, когда на рынке нет никакого расширения диапазона, рынок контролируют краткосрочные торговцы.
- Также мы можем сказать, что контроль находится у краткосрочных торговцев и в том случае, когда долгосрочные трейдеры расширяют диапазон в обоих направлениях. В этом случае складывается ситуация, когда одно расширение диапазона уравновешивает противоположное. В таком случае, долгосрочные торговцы не имеют чистого влияния на сессию и, следовательно, контроль переходит к краткосрочным.
- Когда же долгосрочные торговцы устанавливают новый максимум или минимум на одном из концов диапазона, это показывает нам, что они имеют большее влияние.
- Такая же ситуация наблюдается на рынке тогда, когда расширение диапазона значительно увеличивает начальную область баланса. В этом случае также можно сделать заключение, что долгосрочные торговцы контролируют ситуацию на рынке.
- И, наконец...

Прочесть урок полностью можно в 52 номере журнала Fortrader.ru

Урок 4. Профиль рынка. Немного практики 3.

Напомним, что в прошлом, 52 номере журнала, мы начали с вами рассматривать практическую сторону торговли евро внутри дня, опираясь на показания объема, который формируется из объемов часов, объемы часов из объемов более мелких периодов. Основной упор в этой теме делали на понимание внутридневных объемов.
Продолжим с вами выбранную тему и рассмотрим пример внутридневного хода рынка в понедельник 24.11.2008 фьючерса на ЕВРО(EUA), начиная с пятого часа (отмесу, что раскладка предыдущих часов подробна описана в прошлом номере). Мы будем рассматривать каждый час по 30 минут, и отследим все ценовые движения относительно сформированных объемов.


00:00-05:00. Пятый час.

Накопления, которые были сформированы за третий и четвертый час толкнули рынок вверх, после чего рынок успокаивается и формирует новый объем. Если взять просто пятый час и разбить его на период по 15 минут, то мы видим, что первые 15 минут рынок покупался.

Прочесть урок полностью можно в 53 номере журнала Fortrader.ru

Урок 5. Профиль рынка. Немного практики 4.

Как видим, механизм работы достаточно простой, но в то же время интересный, поэтому советуем вам тренироваться и с опытом то, что осталось неясным в курсе наших лекций, станет понятным. Если же у вас остались еще вопросы, мы с удовольствием ответим на них в ветке форума.

Заключительный урок по курсу.

Прочитать урок можно в 55 номере журнала ForTrader.ru